★宏观：周一全球股市均遭重挫；离岸人民币跌破6.63 日内暴跌逾600点；一号文件将连续第四年聚焦农业现代化；地区冲突持续发酵：巴林跟随沙特宣布与伊朗断交；国务院发文推进农村一二三产业融合发展 鼓励社会资本投入；沪深交易所发布实施指数熔断公告 提醒投资者注意交易风险。
★沪深300指数；主力合约：1601；方向判断：偏空；日内压力位：3450；日内支撑位：3351；操作建议：观望为主，日内偏空操作；理由：消息面上来看当前对于指数压制最大的仍是即将到来的解禁潮，提前反映也显示当前市场的脆弱，关注交易所是否有相关措施减缓解禁。近段时间累计的获利盘也开始大幅出逃，而人民币暴跌加剧了资本流出的担忧，国际市场也遭遇重挫，短期在场外资金观望情况下市场或继续下杀。期指方面多空双方均大幅离场，空头主力离场幅度较大也减少了指数杀跌的动力。技术上沪指破位后走势已经偏空，短期将继续向下寻底，若反弹收不回60日线仍持偏空态度。
★上证50指数；主力合约：1601；方向判断：偏空；日内压力位：2285；日内支撑位：2200；操作建议：同IF；理由：同IF
★中证500指数；主力合约：1601；方向判断：偏空；日内压力位：6900；日内支撑位：6687；操作建议：观望为主，日内偏空操作；理由：同IF
★5年期国债；主力合约：TF1603；方向判断：震荡偏弱；日内压力位：101；日内支撑位：100；操作建议：短空持有；理由：周一，国债期货开盘迅速下跌，盘中跌破20日均线支撑，随后震荡回升，但未能翻红，均线已形成短期空头指标，技术上看调整继续。2016年首个交易日，中国银行间货币市场紧张势头未见明显缓解。同时近期亦有央行MLF到期未续作，多重因素致大行供给减少，场内拆借较为不易；当日，中国农业发展银行下午招标的五期固息债中标收益率均高于二级市场水平。短线空单可继续持有。
★10年期国债；主力合约：T1603；方向判断：震荡偏弱；日内压力位：100.3；日内支撑位：99.3；操作建议：同上；理由：同上
★棉花；主力合约：CF1605；方向判断：震荡偏多；日内压力位：11360；日内支撑位：11200；操作建议：空单持有；理由：内地纺织企业进入放假倒计时，棉花采购减少，导致内地棉花成交缓慢，价格下调50-100元/吨，新疆内外价差也缩小至150-200元/吨，新疆棉企向内地移库面临亏损的局面，观望情绪增加，另外，疆棉运费补贴发放结束，对棉花的支撑消失。今日郑棉，在弱势基本面的牵制以及外围股市和商品大幅下跌的拖累下大幅下跌，再创新低，夜间继续小幅下跌，今日警惕空头大幅离场对棉价的带动。操作空单持有，05合约关注压力位11360，支撑位11200。
★白糖；主力合约：1605；方向判断：震荡；日内压力位：5650；日内支撑位：5580；操作建议：逢低滚动做多；理由：隔夜受困于巴西雷亚尔贬值的影响，国际原糖大幅下挫，收盘03合约报收14.94美分，跌0.27美分。国内市场昨日受累于A股市场大幅下挫的拖累，整体商品普跌，郑糖亦难幸免。从基本面看糖市春节备货未现火爆局面，加上走私糖阴霾还未散去，市场对国产糖需求有所忧虑，糖价冲高遇阻。今明两日产区陆续公布12月产销数据，预期中性偏多。由于今年成本上移，当下糖厂仍然处在亏损边缘，在减产及政策管控的支持下，糖市上涨基础仍在。资金面看，随着昨日期价的回调，净空离场逐步表现净空翻多态势，期价较难深跌。技术上日线级别有调整压力，不过昨日下探5600下方买需仍较为积极，预计郑糖在5600附近徘徊蓄势为主。近期关注金融市场波动可能带来的低吸机会。
★菜粕；主力合约：1605；方向判断：偏弱震荡；日内压力位：1900；日内支撑位：1800；操作建议：逢高短空；"理由：1、担忧中国需求美豆下跌，截止12月31日，美豆出口检验151.1万吨，迄今累计检验量为2767.1万吨，上年去同期为3083.4万吨；2、市场预期巴西降水北移，利多马州关键生长期大豆关注巴西降水。天气预测看，未来一周巴西马州将有充足降水缓解大豆涨势，南部多雨多州也恢复干燥天气，均利多作物生长；3、国产豆方面，近期政府开始检查转基因利多国产大豆,但实质性影响或有限
★菜油；主力合约：1605；方向判断：震荡；日内压力位：5700；日内支撑位：5600；操作建议：观望；理由：1、近日，季风季节洪涝影响棕榈产量，刺激马盘。马来数据产量下滑，但库存依然增加，后期关注厄尔尼诺实际影响。11月毛棕油产量165万吨月比降18.9%，出口150万吨月比降12.43%，库存291万吨月比增2.6%；2、船运调查机构SGS数据显示，12月1-25日马来西亚棕榈油出口量为101.51万吨，比11月同期减少16.5%。作为对比，12月1-20日马来西亚棕榈油出口量为74.46万吨，比11月同期减少25.1%；3、12月23日国家临时存储菜籽油竞价销售交易会计划销售菜籽油68572吨，实际成交18969吨，成交率27.66%
★豆一；主力合约：1605；方向判断：震荡；日内压力位：3700；日内支撑位：3500；操作建议：观望；"理由：1、担忧中国需求美豆下跌，截止12月31日，美豆出口检验151.1万吨，迄今累计检验量为2767.1万吨，上年去同期为3083.4万吨；2、市场预期巴西降水北移，利多马州关键生长期大豆关注巴西降水。天气预测看，未来一周巴西马州将有充足降水缓解大豆涨势，南部多雨多州也恢复干燥天气，均利多作物生长；3、国产豆方面，近期政府开始检查转基因利多国产大豆,但实质性影响或有限
★玉米；主力合约：1605；方向判断：偏多；日内压力位：1950；日内支撑位：1880；操作建议：多；理由：玉米淀粉盘面更多的是反映山东地区玉米价格走势，根据以往数年的真实数据来看，山东玉米存在五百万多万吨的缺口，需要从河南和河北运粮来鲁，这部分缺口可能集中体现在夏季。但从全国来看玉米又是全面偏剩的格局，因此目前主要的矛盾点是国家收储到底能收多少，如果能到八千万多，则看好玉米价格在未来半年整体偏多震荡上行，如果小于六千万吨，玉米价格要崩盘，淀粉价格会跌的更多一些。
★豆粕；主力合约：1605；方向判断：偏弱震荡；日内压力位：2400；日内支撑位：2250；操作建议：逢高短空；"理由：1、担忧中国需求美豆下跌，截止12月31日，美豆出口检验151.1万吨，迄今累计检验量为2767.1万吨，上年去同期为3083.4万吨；2、市场预期巴西降水北移，利多马州关键生长期大豆关注巴西降水。天气预测看，未来一周巴西马州将有充足降水缓解大豆涨势，南部多雨多州也恢复干燥天气，均利多作物生长；3、国产豆方面，近期政府开始检查转基因利多国产大豆,但实质性影响或有限
★豆油；主力合约：1605；方向判断：震荡；日内压力位：5750；日内支撑位：5600；操作建议：逢低试多；理由：1、近日，季风季节洪涝影响棕榈产量，刺激马盘。马来数据产量下滑，但库存依然增加，后期关注厄尔尼诺实际影响。11月毛棕油产量165万吨月比降18.9%，出口150万吨月比降12.43%，库存291万吨月比增2.6%；2、船运调查机构SGS数据显示，12月1-25日马来西亚棕榈油出口量为101.51万吨，比11月同期减少16.5%。作为对比，12月1-20日马来西亚棕榈油出口量为74.46万吨，比11月同期减少25.1%；3、12月23日国家临时存储菜籽油竞价销售交易会计划销售菜籽油68572吨，实际成交18969吨，成交率27.66%
★棕榈油；主力合约：1605；方向判断：震荡；日内压力位：4900；日内支撑位：4700；操作建议：逢低试多；理由：1、近日，季风季节洪涝影响棕榈产量，刺激马盘。马来数据产量下滑，但库存依然增加，后期关注厄尔尼诺实际影响。11月毛棕油产量165万吨月比降18.9%，出口150万吨月比降12.43%，库存291万吨月比增2.6%；2、船运调查机构SGS数据显示，12月1-25日马来西亚棕榈油出口量为101.51万吨，比11月同期减少16.5%。作为对比，12月1-20日马来西亚棕榈油出口量为74.46万吨，比11月同期减少25.1%；3、12月23日国家临时存储菜籽油竞价销售交易会计划销售菜籽油68572吨，实际成交18969吨，成交率27.66%
★玉米淀粉；主力合约：1605；方向判断：震荡；日内压力位：2100；日内支撑位：2000；操作建议：观望；理由：玉米淀粉盘面更多的是反映山东地区玉米价格走势，根据以往数年的真实数据来看，山东玉米存在五百万多万吨的缺口，需要从河南和河北运粮来鲁，这部分缺口可能集中体现在夏季。但从全国来看玉米又是全面偏剩的格局，因此目前主要的矛盾点是国家收储到底能收多少，如果能到八千万多，则看好玉米价格在未来半年整体偏多震荡上行，如果小于六千万吨，玉米价格要崩盘，淀粉价格会跌的更多一些。
★鸡蛋；主力合约：JD1605；方向判断：震荡偏多；日内压力位：3240；日内支撑位：3170；操作建议：短多长空；理由：鸡蛋现货市场重心上移。主产区山东德州3.78元/斤涨，河北张家口3.71元/斤涨，河南商丘3.80元/斤涨，江苏南通3.85元/斤稳；主销区；北京3.73元/斤，上海3.93元/斤，广州4.00元/斤。国内淘汰鸡价格基本稳定，山东主流价4.9-5元/斤,；河北5-5.1元/斤；江苏5.2-5.3元/斤。产区货源供应尚可，经销商合理采购；销区供需稳定，市场走货正常。今日鸡蛋期货，受外围股市和商品大幅下跌的拖累下高开低走大幅下跌，但这种影响时间短暂，今日警惕短线空头止盈离场拉升期价回归，日间操作短多长空。
★PTA；主力合约：1605；方向判断：震荡；日内压力位：4500；日内支撑位：4400；操作建议：观望为主；理由：PTA期货昨日高开后震荡走弱，A股暴跌带动国内商品回调，主力小幅放量减仓，晚盘受原油强势带动小幅收高。PTA现货基本面依然偏空，现货市场下游PTA库存压力较大，下游装置集中检修造成后期市场整体需求进一步下降，加之后期PX供应增多，PTA短期向上反弹空间有限。操作上建议维持偏空思路，前期空单继续持有，短期不建议抄底
★甲醇；主力合约：MA1605；方向判断：震荡；日内压力位：1750；日内支撑位：1700；操作建议：观望为主；理由：西北推涨，北线上调至1360-1380，南线1400，关注出货情况；关中上调，咸阳承兑1510，长武和黄陵现汇1430，出货尚可；山西推涨，主流1480-1570，工厂暂无压力，跟随销区推涨；河南小幅上调30，主流1630，外部货源上调，区内跟涨；鲁南阴跌，兖矿零售1620-1630，凤凰下调10到1630，恒昌1650，苏北伟天稳定1630，沂州稳定1690，恒盛稳定1690。华东市场清淡，弱势僵持，现货商谈1745-1750，低价货源惜售，纸货买卖盘价差较大，1月下商谈1710-1730,2月下商谈1710-1725,3月下商谈1715-1730。华南继续下调，主流成交1740-1750，买盘接货不足。整体市场来看，现货市场延续区域分化走势，内地强于港口，重点关注港口市场变化。
★玻璃；主力合约：FG1605；方向判断：震荡；日内压力位：840；日内支撑位：810；操作建议：短线；理由：元旦小长假以来现货市场继续呈现弱势整理的态势，出库情况区域分化。北方地区市场价格小幅下滑，出库不佳；华东、华中和华南等地区在年末赶工等市场需求刺激下，出库基本正常。沙河地区价格降低主要是对华东、华北、华中和部分西北等地区有一定的影响，上述地区市场价格预计有一定的变化。
★天然橡胶；主力合约：1605；方向判断：偏空；日内压力位：10650；日内支撑位：10000；操作建议：空单持有；理由：昨日沪胶开盘下跌，主力盘中跌破所有均线支撑，盘中主力增仓。A股暴跌带动国内大宗商品市场整体走弱，沪胶1月合约即将交割同样令沪胶承压。橡胶现货基本面依然偏空，泰国高产季，产区原料价格连续下跌；保税区库存高企，12月报税库存进一步增加，而下游需求低迷，沪胶中长期弱势格局。短期操作上建议维持谨慎偏空操作，前期空单继续持有。
★锌；主力合约：1603；方向判断：震荡偏空；日内压力位：13400；日内支撑位：13000；操作建议：前多减持；理由：隔夜美元走强，油价和基金属整体走跌。昨日上海市场0#锌主流成交13080~13160元/吨，对沪期锌1602合约贴50~贴110元，进口锌报在1602合约贴100~贴180元。近期公布的中国12月财新制造业PMI仅录得48.2，连续第十个月低于50荣枯线，显示中国制造业运行持续放缓，低迷走势未见好转。受到经济数据不佳以及人民币持续贬值的影响，商品市场情绪偏空，加之昨日A股新年首日实行熔断机制即触发，恐慌性下跌，加重基金属的弱势。昨日沪锌价格大幅下跌打断了近半个月的反弹，年底冶炼厂出货积极，市场供应充裕，下游观望情绪偏浓，社会库存增加，现货贴水，基本面偏空，预计近期锌价短期走势或偏空。
★镍；主力合约：NI1605；方向判断：震荡；日内压力位：71000；日内支撑位：66000；操作建议：观望；理由：周一沪镍夜盘震荡下行。周一现货：俄镍华东现货：6.72-6.73万元/吨,比前日降950，金川镍华东现货6.86-6.87万元/吨，比前日降850，买方很少补货，成交清淡。人民币继续大幅贬值，利好国内金属。中国12月财新制造业PMI 48.2，低于前值48.6。美国12月ISM制造业指数48.2,低于前值48.6，创六年新低。全球制造业依旧不景气。隔夜伦镍跌3.57%，据新镍网报道，国储已经在采购俄镍，采购量超过市场预期，但商业收储应还没开始。2016年第一个交易日，触发股市熔断。综上：建议暂且观望。
★螺纹钢；主力合约：RB1605；方向判断：偏弱；日内压力位：1790；日内支撑位：1750；操作建议：空单持有；理由：现货市场表现，上海20MM三级螺纹钢1920元/吨，涨30；上海Q235B4.75mm热卷2070元/吨(卷价)，涨30；唐山钢坯含税出厂保价1580元/吨,跌20；日照港61.5%pb粉335元/吨，涨5。受元旦期间钢坯拉涨影响，且钢材库存较低，建筑钢材市场价格大幅拉涨，期货市场冲高回落。从逻辑看，年终临近工地停工将逐渐增多，整体市场需求仍将继续减弱，且临近年末钢铁企业面临资金链的压力，钢材现货压力较大，期螺继续反弹可能性较小，预计春节前将持续回落，建议逢高做空或高位空单持有。
★铁矿石；主力合约：I1605；方向判断：偏弱；日内压力位：325；日内支撑位：315；操作建议：逢高逐步做空；理由：进口矿港口现货交投冷清，价格上涨；远期现货报价坚挺，市场清淡。周末钢坯价格大幅拉涨，涨价后市场接受度较低，成交不畅。钢厂利润有所回升，短期开工有望维持，而春节前后因假期及现金流压力恐面临新一轮检修。现货矿价短期有望维持，后期或面临回落压力。且伴随01矿交割完成，盘面或面临回调压力，建议逢高逐步做空。
★塑料；主力合约：1605；方向判断：偏多；日内压力位：L：8100-8150 PP：5900-5950；日内支撑位：L：7900-7950 PP：5600-5650；操作建议：观望为主；理由：期货市场昨日弱势整理，近期原油震荡走强，节后石油石化厂家调涨PP和PE出厂价格给期货市场带来一定支撑，但日内A股暴跌拖累国内大宗商品走势，PP和L尾盘下跌收盘。近期市场现货供应偏紧，原油及乙烯、丙烯原料走势较强给期货市场带来支撑。操作上短期谨慎操作，多看少动。
★铜；主力合约：CU1603；方向判断：震荡；日内压力位：36500；日内支撑位：35500；操作建议：观望；理由：12月初国内九大铜冶炼企业宣布联合减产35万吨；接着市场传闻国储局在价格低迷之际收储；随后国内铜企负责人商议铜收储事宜；上周又有国内铜冶炼厂削减2016年一季度铜销售量10万吨的传闻。在接二连三的消息刺激和人民币贬值的情况下，沪铜连续攀升，自低点反弹近10%。在国外铜产量继续增加的情况下国内铜企减产限卖的措施效果值得考量，2015年11月秘鲁铜产量激增37%至158,652吨，前11个月秘鲁铜产量同比增20%左右。而2016年两大矿山的投产或将令秘鲁产量继续增加。国内需求不佳仍然是铜价上行的重压，铜价反弹或是强弩之末，短线多单了结。
★黄金；主力合约：AU1606；方向判断：震荡；日内压力位：232；日内支撑位：227；操作建议：逢低试多；理由：年末连接着圣诞节和元旦假期，市场消息平淡，上周贵金属价格也表现震荡，并无太多波澜。美联储首次加息利空兑现再加上春节前夕贵金属通常季节性的走强，且人民币连续贬值支撑内盘贵金属价格，春节前贵金属易涨难跌。沙特和伊朗纠纷暂未解决，同时国内股市大跌引发避险情绪，贵金属走势偏强，短期可逢低试多。
★白银；主力合约：AG1606；方向判断：震荡；日内压力位：3340；日内支撑位：3260；操作建议：观望；理由：年末连接着圣诞节和元旦假期，市场消息平淡，上周贵金属价格也表现震荡，并无太多波澜。美联储首次加息利空兑现再加上春节前夕贵金属通常季节性的走强，且人民币连续贬值支撑内盘贵金属价格，春节前贵金属易涨难跌。沙特和伊朗纠纷暂未解决，同时国内股市大跌引发避险情绪，贵金属走势偏强，短期可逢低试多。