★宏观：李克强：把棚改放在民生工作突出位置；央行在9省市推广信贷资产质押再贷款试点；专车新规禁止非营运车辆接入经营；五部门召开打击利用离岸公司地下钱庄转移赃款专项行动推进会 ；证监会规范程序化交易 ；上周欧美股市大幅上涨。
★沪深300指数；主力合约：1510；方向判断：偏多；日内压力位：3360；日内支撑位：3285；操作建议：日内偏多操作；理由：基本面上证监会继续加强监管有利于市场信心的恢复，央行定向防水继续为市场提供流动性，经济低迷但逐渐企稳的情况下料仍然会有政策加码维持当前局面，且外围市场环境也是向好，短期市场仍具有上攻动力。期指方面多空双方仍然维持节后加仓趋势，且多头表现更为积极，短期市场贴水慢慢恢复也显示当前投资者情绪有所好转。技术面上长期仍然偏弱，但近期开始呈现一些较好势头，在下方支撑渐强的情况下指数有望继续上攻。
★上证50指数；主力合约：1510；方向判断：偏多；日内压力位：2250；日内支撑位：2190；操作建议：日内偏多操作；理由：同IF
★中证500指数；主力合约：1510；方向判断：偏多；日内压力位：6520；日内支撑位：6270；操作建议：日内偏多操作；理由：同IF
★5年期国债；主力合约：TF1512；方向判断：偏多；日内压力位：100.3；日内支撑位：99.5；操作建议：多单持有；理由：技术上看，；TF、T目前各项指标均显示强势的多头信号，T表现大大强于TF，可以认为目前T技术上已突破震荡区间，而TF尚有待观察。MACD与均线均呈现良好向上指示，且为期半年多的震荡区间被突破，未来有望重归牛市通道。最近几周尽管经历了三季度末，但市场资金面整体平稳，持续保持较为宽裕的局面，对债市形成了有利的支撑。在股市暴跌后，市场出现了资产荒现象，使债券再次得到了投资者的青睐，预计这一情况将延续。
★10年期国债；主力合约：T1512；方向判断：偏多；日内压力位：98.5；日内支撑位：97.7；操作建议：同上；理由：同上
★菜粕；主力合约：1601；方向判断：震荡；日内压力位：2050；日内支撑位：1960；操作建议：观望；理由：1、10月报告显示，美豆收割面积8240万英亩（上月8355，预期8291），美豆单产47.2蒲/英亩（上月47.1，预期47.2）；产量38.88亿蒲（上月39.35，预期39.08），期末库存4.25（上月4.50，预期4.14）。新作单产略调高，面积调低，年末库存略调低，但略高于预期，整体中性；2、天公作美，美豆优良率64%，上周62%，去年73%；3、截止10月1日当周，美豆出口检验量1122669吨，较前周增加一倍，创7个半月新高，累计2563533吨，去年2504340吨；4、国产豆方面，黑龙江新豆上市。但从基层反映看，大豆收购积极性较差，农户销售缓慢
★菜油；主力合约：1601；方向判断：震荡；日内压力位：5800；日内支撑位：5600；操作建议：观望；理由：1、MPOB将公布9月棕榈油数据，市场预计马来产量与库存将触及记录高位利空盘面，关注公布数据；2、10月报告显示，美豆收割面积8240万英亩（上月8355，预期8291），美豆单产47.2蒲/英亩（上月47.1，预期47.2）；产量38.88亿蒲（上月39.35，预期39.08），期末库存4.25（上月4.50，预期4.14）。新作单产略调高，面积调低，年末库存略调低，但略高于预期，整体中性；3、6日，马来西亚政府官员表示，该国计划将毛棕榈油进口降至最低，以将棕榈油库存降至200万吨的可控水平。8月份，马来西亚库存249万吨，有机构预计将增至300万吨
★豆一；主力合约：1601；方向判断：震荡；日内压力位：4000；日内支撑位：3800；操作建议：观望；理由：1、10月报告显示，美豆收割面积8240万英亩（上月8355，预期8291），美豆单产47.2蒲/英亩（上月47.1，预期47.2）；产量38.88亿蒲（上月39.35，预期39.08），期末库存4.25（上月4.50，预期4.14）。新作单产略调高，面积调低，年末库存略调低，但略高于预期，整体中性；2、天公作美，美豆优良率64%，上周62%，去年73%；3、截止10月1日当周，美豆出口检验量1122669吨，较前周增加一倍，创7个半月新高，累计2563533吨，去年2504340吨；4、国产豆方面，黑龙江新豆上市。但从基层反映看，大豆收购积极性较差，农户销售缓慢
★豆粕；主力合约：1601；方向判断：震荡；日内压力位：2700；日内支撑位：2600；操作建议：观望；理由：1、10月报告显示，美豆收割面积8240万英亩（上月8355，预期8291），美豆单产47.2蒲/英亩（上月47.1，预期47.2）；产量38.88亿蒲（上月39.35，预期39.08），期末库存4.25（上月4.50，预期4.14）。新作单产略调高，面积调低，年末库存略调低，但略高于预期，整体中性；2、天公作美，美豆优良率64%，上周62%，去年73%；3、截止10月1日当周，美豆出口检验量1122669吨，较前周增加一倍，创7个半月新高，累计2563533吨，去年2504340吨；4、国产豆方面，黑龙江新豆上市。但从基层反映看，大豆收购积极性较差，农户销售缓慢
★豆油；主力合约：1601；方向判断：震荡；日内压力位：5700；日内支撑位：5400；操作建议：观望；理由：1、MPOB将公布9月棕榈油数据，市场预计马来产量与库存将触及记录高位利空盘面，关注公布数据；2、10月报告显示，美豆收割面积8240万英亩（上月8355，预期8291），美豆单产47.2蒲/英亩（上月47.1，预期47.2）；产量38.88亿蒲（上月39.35，预期39.08），期末库存4.25（上月4.50，预期4.14）。新作单产略调高，面积调低，年末库存略调低，但略高于预期，整体中性；3、6日，马来西亚政府官员表示，该国计划将毛棕榈油进口降至最低，以将棕榈油库存降至200万吨的可控水平。8月份，马来西亚库存249万吨，有机构预计将增至300万吨
★棕榈油；主力合约：1601；方向判断：震荡；日内压力位：4600；日内支撑位：4370；操作建议：观望；理由：1、MPOB将公布9月棕榈油数据，市场预计马来产量与库存将触及记录高位利空盘面，关注公布数据；2、10月报告显示，美豆收割面积8240万英亩（上月8355，预期8291），美豆单产47.2蒲/英亩（上月47.1，预期47.2）；产量38.88亿蒲（上月39.35，预期39.08），期末库存4.25（上月4.50，预期4.14）。新作单产略调高，面积调低，年末库存略调低，但略高于预期，整体中性；3、6日，马来西亚政府官员表示，该国计划将毛棕榈油进口降至最低，以将棕榈油库存降至200万吨的可控水平。8月份，马来西亚库存249万吨，有机构预计将增至300万吨
★棉花；主力合约：CF1601；方向判断：震荡偏多；日内压力位：12300；日内支撑位：12095；操作建议：短多长空；理由：周五，ICE期棉继续回调，主力12月合约收61.61美分/磅，下跌0.11美分/磅。但美元指数走低、美棉出口数据良好和USDA下调新棉产量等有利因素短期内或将对美棉形成较强支撑；10日，USDA公布10月棉花预测数据，下调中国产量15.2万吨至550.8万吨，消费量下调10.9万吨至729.4万吨，产量下调幅度大于消费量，或将短期推动郑棉。但新棉即将大量上市导致供需矛盾进一步加深，以及机采棉套保的预期将持续压制市场，导致其易跌难涨。因此，操作上建议短多长空思路。
★白糖；主力合约：1601；方向判断：偏多；日内压力位：5730/5780；日内支撑位：5680/5630；操作建议：逢低做多，中长线多单继续持有；理由：国际糖市强势上涨至60周线上方，基于对新榨季供应出现缺口的买需提振，在周边原油大幅反弹及巴西雷亚尔汇率走强的提振。技术上持续强势上涨后，技术上顶背离开始显现，需关注14美分上方运行的持续性，调整压力较大。假日后，国内糖市兑现美原糖强势上涨和台风彩虹加剧新年度减产幅度预期利好后，期价高开低走运行，目前广西9月产销数据迟迟未见公布，不过市场预期利好支撑期糖高位震荡。持仓看，净多节后获利离场，头寸有所减少，但仍处于多头强势，重新蓄势仍有续涨动力。技术上郑糖跳空高开低走后在5700一线盘整运行，基于中长线指标涨势良好，稍作调整后郑糖仍将继续走强。
★玉米；主力合约：C1605；方向判断：偏多震荡；日内压力位：1840；日内支撑位：1774；操作建议：观望；理由：山东玉米现货价格小幅下跌，但已趋稳，前期空头集聚效应势必造成价格冗跌过重，今日玉米价格较大概率振幅小，进入调整平台期，与淀粉价格片面价差有继续缩小余地，可关注空玉米多淀粉套利空间，头寸比例1:0.7；现货层面昨日港口玉米价格小涨止稳，北港大连平仓均价2030，广州深圳报2180。淀粉方面受益于淀粉原料价格深跌深加工利润保持乐观，山东地区在90元/吨左右，而下游最大消费淀粉糖方面需求处于弱势，利润难以长久保持，盘面价格2040左右，基差较大，建议观望。
★玉米淀粉；主力合约：CS1601；方向判断：震荡；日内压力位：2100；日内支撑位：2037；操作建议：观望；理由：山东玉米现货价格小幅下跌，但已趋稳，前期空头集聚效应势必造成价格冗跌过重，今日玉米价格较大概率振幅小，进入调整平台期，与淀粉价格片面价差有继续缩小余地，可关注空玉米多淀粉套利空间，头寸比例1:0.7；现货层面昨日港口玉米价格小涨止稳，北港大连平仓均价2030，广州深圳报2180。淀粉方面受益于淀粉原料价格深跌深加工利润保持乐观，山东地区在90元/吨左右，而下游最大消费淀粉糖方面需求处于弱势，利润难以长久保持，盘面价格2040左右，基差较大，建议观望。
★鸡蛋；主力合约：JD1601；方向判断：偏空震荡；日内压力位：3800；日内支撑位：3740；操作建议：逢高做空；理由：①假日利好因素消失，消费进入周期性弱势期②玉米价格跌幅较大，养殖成本缩小，进一步压缩鸡蛋价格③较高的猪肉价格给鸡蛋带来价格支撑，形成有限利好；总体看鸡蛋价格仍处于下行阶段，但跌幅进一步缩小，不排除小幅反弹可能。
★PTA；主力合约：TA1601；方向判断：震荡偏多；日内压力位：4850；日内支撑位：4700；操作建议：多单适当持有；理由：国庆长假期间，包括原油在内的整个外盘市场走高以及PTA工厂兑现检修计划等利多因素影响，长假后国内整个商品市场全面反弹，PTA涨幅居前。目前从自身基本面上看，PTA开工率已经大降，起码未来两周左右时间PTA现货下跌空间不大，而期货经历大举高开高走后也已经到达4800关口。后市如果有新利好出现，TA有望突破4800冲击5000；如果没有新的利好，期价料在当前价位震荡一段时间后随着检修的结束再次走弱。操作上，多单可适当持有，继续关注4800位置表现。
★甲醇；主力合约：MA1601；方向判断：多；日内压力位：2060；日内支撑位：2000；操作建议：多单逢高减持；理由：内蒙工厂对后期检修有向好预期，北线荣信上调至1610，南线兖矿榆林1630，金诚泰1650；西南川维船货离岸价1760，预计有上调计划；山西多数厂家封盘不报，等下周出货；河北上调，主流1850-1900，产销平衡，继续上推困难；河南上调20，主流1820，工厂惜售；鲁南稳定，兖矿1980-2000，沂州2000，恒盛2010。华东现货卖1980-1965，买1960-1980，现货以节后补货为主，10月下卖1970-2000,买1960-1980，11月下卖1980-2020，买1960-2010，纸货成交多以套利形式出现。华南主流成交2000-2030，市场氛围活跃。鲁中贸易商主流1950-1980，贸易商回货增加，下游按需接货为主；鲁南临沂接货上调，主流1970，河南货到货减少，区内烯烃企业持续采购，支撑市场。
★玻璃；主力合约：FG1601；方向判断：震荡偏多；日内压力位：850；日内支撑位：820；操作建议：多单少量持有；理由：国庆之后国内商品市场氛围有了明显好转，价格也有了回升，但玻璃期价的反弹幅度却相对有限。尽管现货市场价格节后还是偏强，但受制于房地产市场预期的不佳，市场对包括玻璃、螺纹等在内的建材类品种后市仍然不看好，所以现货价格9月以来持续偏强但玻璃期价却仍在下跌。需求不佳的预期暂难改变，期价也很难迎来趋势性上涨但当前期货贴水巨大的情况下，期价下行的空间也不大。未来操作上把握中短线走势为宜，短期期价或仍能小幅走高。
★动力煤；主力合约：TC601；方向判断：承压震荡；日内压力位：371；日内支撑位：367；操作建议：参考371为多空分水短线操作；理由：节后市场需求依然疲弱，市场对后市悲观预期变强。现货低迷拖累郑煤期货，继续弱势阴跌可能增大。大秦线检修开始，按惯常情况下，港口库存将逐渐下降，但其对价格提振作用可能将到港口库存形成实际下降之后才能体现。直至10月末，冬储行情也将能够得到一定确认。到时候市场情况应该比现在要好一些。前期多单因被套，暂时不建议止损，因10月末现货行情将较现在好，到时再考虑处理，因此建议继续持有，保守操作思路暂时观望。
★天然橡胶；主力合约：1601；方向判断：偏多；日内压力位：12000；日内支撑位：11000；操作建议：空单离场；理由：沪胶昨日高位震荡，主力合约盘中突破40日均线并逼近12000，原油以及金属板块强势带动沪胶反弹，主力盘中放量增仓，市场反弹格局。目前天胶基本面压力依然沉重，东南亚市场即将进入高产季，而国内需求并没有改观，保税区天胶库存再度逼近20万吨。操作上前期高位空单建仓，短期继续追多需谨慎设定止损。
★焦煤；主力合约：JM1601；方向判断：偏弱；日内压力位：575；日内支撑位：565；操作建议：空单持有；理由：近期煤焦现货市场继续维持弱势格局，由于下游钢材市场迟迟不见好转，钢厂亏损严重，部分企业现金流极度紧张，随着金九银十的过去，市场对旺季需求的期望逐渐破灭，唐山部分钢厂开始安排检修计划，钢厂停产苗头显露，对原燃料市场形成较大压制，预计后期煤焦期价仍将以偏弱运行为主，建议前期空单可继续持有。
★焦炭；主力合约：J1601；方向判断：偏弱；日内压力位：760；日内支撑位：750；操作建议：空单持有；理由：近期煤焦现货市场继续维持弱势格局，由于下游钢材市场迟迟不见好转，钢厂亏损严重，部分企业现金流极度紧张，随着金九银十的过去，市场对旺季需求的期望逐渐破灭，唐山部分钢厂开始安排检修计划，钢厂停产苗头显露，对原燃料市场形成较大压制，预计后期煤焦期价仍将以偏弱运行为主，建议前期空单可继续持有。
★铜；主力合约：CU1512；方向判断：多；日内压力位：41000；日内支撑位：39500；操作建议：逢低做多；理由：ICSG：全球精炼铜市场2016年预计出现13万吨的供应缺口，4月时ICSG预测明年供应过剩23万吨；嘉能可事件有所缓和、矿山减产消息不断等利好刺激，伦铜低位反弹。目前LME铜库存较8月底年内高点下降约6万吨，保税区铜库存37万自7月初减少约32万，上期所铜库存仅增加5万吨。矿山减产利多继续发酵，但高度有赖于国内经济复苏程度。策略上仍然坚持逢低做多为主。
★锌；主力合约：1512；方向判断：震荡；日内压力位：14850；日内支撑位：14300；操作建议：短线低位多单适量止盈；理由：受到嘉能可减产消息提振，伦锌周五大涨超过两位数，沪锌夜盘高开有所回落。由于同时，Century及；Lisheen；两大矿山在今年底前完全关闭，因此短期内市场对锌价的炒作氛围将显著上升。周五央行推广信贷资产质押再贷款试点，微刺激再现。因当前国内及全球经济增长仍面临下行压力，锌下游需求不佳一直构成重要困扰，后市需关注嘉能可减产的实施情况以及市场整体氛围。若减产按计划实施，或继续对锌价构成支撑，反之锌价或将继续筑底。
★镍；主力合约：NI1601；方向判断：震荡上行；日内压力位：80500；日内支撑位：78000；操作建议：多单逢高减持；理由：周五沪镍夜盘高开后震荡下行。现货：俄镍7.68-7.70万元/吨,比前涨250，金川镍7.71-7.73万元/吨，比前日涨300，长江镍7.72-7.76万元/吨，比前日涨400，市场交投氛围改善。嘉能可周五宣布关闭澳大利亚、秘鲁和哈萨克斯坦的锌矿，占其去年产量133万吨的近1/3，锌年产量减少50吨。此消息引发锌价暴涨，很快也延伸到镍品种上。伦敦金属交易所周五(LME)镍库存减少2100吨。预计沪镍短期震荡上涨趋势，操作上建议前期多单逢高减持。
★黄金；主力合约：AU1512；方向判断：反弹；日内压力位：239；日内支撑位：235；操作建议：逢低做多；理由：周四公布的美联储9月会议纪要显示，尽管官员们认为美国仍走在年内加息的道路上，但称威胁经济和通胀的风险因素在增加，因此决定9月暂不加息，谨慎地等待更多信息。同时地缘局势方面叙俄方在叙利亚频繁出动打击反政府武装，提升了贵金属的避险情绪，贵金属易涨难跌，建议中线以逢低做多为主但不宜追高。
★白银；主力合约：AG1512；方向判断：反弹；日内压力位：3500；日内支撑位：3430；操作建议：逢低做多；理由：周四公布的美联储9月会议纪要显示，尽管官员们认为美国仍走在年内加息的道路上，但称威胁经济和通胀的风险因素在增加，因此决定9月暂不加息，谨慎地等待更多信息。同时地缘局势方面叙俄方在叙利亚频繁出动打击反政府武装，提升了贵金属的避险情绪，贵金属易涨难跌，建议中线以逢低做多为主但不宜追高。
★螺纹钢；主力合约：RB1601；方向判断：偏弱；日内压力位：1870；日内支撑位：1820；操作建议：空单持有；理由：现货市场表现，上海20MM三级螺纹钢1960元/吨，跌20；上海Q235B4.75mm热卷1880元/吨(卷价)，平；唐山钢坯含税出厂保价1650元/吨,涨10；日照港61.5%pb粉425元/吨，跌5。建筑钢材价格弱势下行，市场库存有所增加，操作上以出货为主，午后期货拉涨，市场转为观望。逻辑上看，在经济整体面临下行压力，房地产投资依然低迷的情况下，国内钢市整体需求较差，“银十”需求不宜给予过高期望。供给方面，钢厂开工率有所降低，但短期供给降低幅度预计小于需求降低的幅度，市场供给压力较大。并且伴随天气转冷，钢材需求将逐渐减弱，所以，建议期螺空单持有。
★铁矿石；主力合约：I1601；方向判断：震荡；日内压力位：400；日内支撑位：380；操作建议：短期多单部分止盈；理由：唐山钢坯含税出厂保价1650元/吨,涨10；日照港61.5%pb粉425元/吨，跌5。进口矿市场港口成交尚可，钢厂采购较为积极，港口现货价格坚挺，午后有所上调。逻辑上看，铁矿石总体供给稳中有增，而需求来看，钢厂利润持续回落，钢厂停产检修已经出现，供需一增一减，矿价顺势下行。从短期的采购意愿和节奏来看，十一长假结束，钢厂虽然利润低迷，但是仍有一定的补库需求，带动矿价有所反弹。在钢材需求低迷，钢厂盈利悲观临近减产，且矿石交割时间尚早，建议短期近月多单部分止盈。
★塑料；主力合约：1601；方向判断：偏多；日内压力位：L：8750-8800；PP：7500-7550；日内支撑位：L：8450-8500；PP：7250-7300；操作建议：空单减仓；理由：期货市场周五开盘后震荡走高，原油日间突破5日带动工业品板块整体走强，反弹中PP和L主力放量减仓，部分空头减仓离场，期货市场反弹格局。目前市场现货基本面变化不大，国内下游需求偏弱，乙烯单体近期供应偏紧，但丙烯供应依然充足，低价煤制料对市场冲击依然明显，投资者谨慎操作。操作上前期空单注意减仓，短期继续追多需谨慎设定止盈。